私募基金的风险控制

1. 私募基金的风险控制

1、投资之前的风险控制
一般情况下，PE投资Pre-IPO和成熟期企业，而VC投资创业期和成长期企业。从投资阶段来看，私募股权投资是风险最小的阶段。具体来说，在投资之前，私募股权投资会做以下这些风险控制。
2、投资之中的风险控制，包含两个方面：投资决策流程和风险控制条款确定。基金内部工作人员基本上分为三级，基金顶层是合伙人；副总、投资董事等人是基金的中间层次；投资经理、分析员是基金的基础层次。
3、投资之后的风险控制，董事会席位与一票否决制，私募股权基金往往要求创立某些可以由他们派驻董事，可以在董事会上一票否决的“保留事项”，对于经营中的重大事项比如合并、分立、解散、清算等拥有一票否决权，这是对私募基金最重要的保护。保留事项的范围有多广是私募交易谈判最关键的内容之一。强制出售权，共同出售权，管理层回购，当一切条款均无法保证投资者获利退出，特别是投资三五年后企业仍然无望IPO，投资人也找不到可以出售企业股权的机会时，投资人会要求企业管理层进行回购，即要求企业股东把投资人的投资全额买回，收回初期的股本投资，并获得一定的收益。
一、私募基金风控承担责任
1、负责制定支付交易相关业务风险管控制度及相关流程，建立风险评估、监控、预警和防范机制；
2、负责建立风险监测指标，并进行日常监测，适时进行重大风险预警，提出防范和化解措施；
3、负责定期运用风险模型和风险管理技术对业务风险进行定性和定量评估，并出具评估报告；
4、负责支付业务交易、欺诈风险管理体系的建设、维护、管理与持续改进；
5、负责建立针对性的欺诈风险管理策略，建立欺诈风险模型与侦测机制，有效管理关键风险指标，推动支付业务的拓展；
6、负责指导风险管理技术基础设施的建设，包括技术平台与数据架构等；
7、负责各类外部主体的协作，包括监管机构、相关金融机构、卡组织、商户等；
8、负责对外部客户提供风险咨询服务，以风险推进产品创新；
9、负责风险管理团队建设，持续提升团队的专业能力；
10、负责定期向管理层进行风险管理情况的汇报。