什么是价外期权？

1. 什么是价外期权？

深度价外期权，是指对行权者非常不利的期权，理性的期权持有者不会做出行权的决定。
没有重大价外期权应该是深度价外期权。深度价外看跌期权实际上就是指标的证券价格远远高于看跌期权的执行价格。
看跌期权又称认沽期权、卖出期权、出售期权、卖权选择权、卖方期权、卖权、延卖期权或敲出期权，指期权的购买者拥有在期权合约有效期内按执行价格卖出一定数量标的物的权利。
认沽权证就是看跌期权，具体地说，就是在行权的日子，持有认沽权证的投资者可以按照约定的价格卖出相应的股票给上市公司。
执行价格直接决定着期权内涵价值的高低。对于看涨期权而言，执行价格愈低，权利金越高;对于看跌期权而言，执行价格愈高，权利金越高。国际期权交易中，交易活跃的一般为平值及附近的执行价格。

扩展资料：
期权按执行价格与标的物市价的关系可分为实值期权、平值期权和虚值期权。
1、期货价格高于执行价格的看涨期权以及期货价格低于执行价格的看跌期权为实值期权。
例如：小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1600元/吨的看涨期权为实值期权；执行价格为1640元/吨的看跌期权为实值期权。
2、期货价格等于执行价格的期权，称为平值期权。
例如：目前的小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1620元/吨的看涨期权和1620元/吨的看跌期权均为平值期权。
参考资料来源：百度百科-虚值期权

2. 重大价外期权和重大价内期权，这个价内和价外是怎么理解的？

重大价内期权，即期权合约的条款设计，使得金融资产的买方很可能会到期行权，也就是很可能会返售给企业。
重大价外期权，即期权合约的条款设计，使得金融资产的买方极小可能会到期行权。
对于价内期权还是价外期权，是要区分看涨期权还是看跌期权的。如果是看涨期权，则如果行权价格低于市场价格，为价内期权，否则为价外期权；而如果是看跌期权，则是相反的。

3. 请问，什么是深度价外期权？

深度价外期权，是指对行权者非常不利的期权，理性的期权持有者不会做出行权的决定。
没有重大价外期权应该是深度价外期权。深度价外看跌期权实际上就是指标的证券价格远远高于看跌期权的执行价格。
看跌期权又称认沽期权、卖出期权、出售期权、卖权选择权、卖方期权、卖权、延卖期权或敲出期权，指期权的购买者拥有在期权合约有效期内按执行价格卖出一定数量标的物的权利。
认沽权证就是看跌期权，具体地说，就是在行权的日子，持有认沽权证的投资者可以按照约定的价格卖出相应的股票给上市公司。
执行价格直接决定着期权内涵价值的高低。对于看涨期权而言，执行价格愈低，权利金越高;对于看跌期权而言，执行价格愈高，权利金越高。国际期权交易中，交易活跃的一般为平值及附近的执行价格。

扩展资料：
期权按执行价格与标的物市价的关系可分为实值期权、平值期权和虚值期权。
1、期货价格高于执行价格的看涨期权以及期货价格低于执行价格的看跌期权为实值期权。
例如：小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1600元/吨的看涨期权为实值期权；执行价格为1640元/吨的看跌期权为实值期权。
2、期货价格等于执行价格的期权，称为平值期权。
例如：目前的小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1620元/吨的看涨期权和1620元/吨的看跌期权均为平值期权。
参考资料来源：百度百科-虚值期权

4. 请问，什么是深度价外期权？

深度价外期权，是指对行权者非常不利的期权，理性的期权持有者不会做出行权的决定。
没有重大价外期权应该是深度价外期权。深度价外看跌期权实际上就是指标的证券价格远远高于看跌期权的执行价格。
看跌期权又称认沽期权、卖出期权、出售期权、卖权选择权、卖方期权、卖权、延卖期权或敲出期权，指期权的购买者拥有在期权合约有效期内按执行价格卖出一定数量标的物的权利。
认沽权证就是看跌期权，具体地说，就是在行权的日子，持有认沽权证的投资者可以按照约定的价格卖出相应的股票给上市公司。
执行价格直接决定着期权内涵价值的高低。对于看涨期权而言，执行价格愈低，权利金越高;对于看跌期权而言，执行价格愈高，权利金越高。国际期权交易中，交易活跃的一般为平值及附近的执行价格。

扩展资料：
期权按执行价格与标的物市价的关系可分为实值期权、平值期权和虚值期权。
1、期货价格高于执行价格的看涨期权以及期货价格低于执行价格的看跌期权为实值期权。
例如：小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1600元/吨的看涨期权为实值期权；执行价格为1640元/吨的看跌期权为实值期权。
2、期货价格等于执行价格的期权，称为平值期权。
例如：目前的小麦期货价格为1620元/吨，执行价格为1620元/吨的看涨期权和1620元/吨的看跌期权均为平值期权。
参考资料来源：百度百科-虚值期权

5. 期权价内、价外的理解？

结合下列小例子理解：
A向B卖出金融资产，另外附上的是看涨期权，那么A支付期权价后获得看涨期权，将来可以将金融资产按约定的行权价从B处重新回购。如果附上看跌期权，B支付期权价后获得看跌期权，将来可以将金融资产按照约定的行权价卖给A。
那么因为市价变动与约定的行权价间往往不一致，则会在看涨期权中出现对A有利或不利的情况，在看跌期权中出现对B有利或不利的情况。不管如何，只要是对行权人有利的，就是价内期权，对行权人不利的，没有行权价值的，就是价外期权。

6. 价内期权怎么理解

价内期权就是所谓的实值期权，分两种情况：
1.买入期权：如果期权的行权价格低于市价，那么就是价内期权（实值期权）。如基于A股票的买入期权合约其行权价格为10元/股，但A股票市价为12元每股；那么该买入期权就是价内期权。
2.卖出期权：如果期权的行权价格高于市价，那么就是价内期权（实值期权）。如基于A股票的卖出期权合约其行权价格为10元/股，但A股票市价为8元每股；那么该卖出期权就是价内期权。