期权二叉树定价问题

1. 期权二叉树定价问题

向上向下概率多少？0.5？我拿个0.5算的，17.59。先从左到右，再从右到左。
确定数据对是欧式啊，美式略有不同的。

2. 二叉树期权定价模型的二叉树思想

3. 二叉树期权定价模型的概述

二项期权定价模型假设股价波动只有向上和向下两个方向，且假设在整个考察期内，股价每次向上(或向下)波动的概率和幅度不变。模型将考察的存续期分为若干阶段，根据股价的历史波动率模拟出正股在整个存续期内所有可能的发展路径，并对每一路径上的每一节点计算权证行权收益和用贴现法计算出的权证价格。对于美式权证，由于可以提前行权，每一节点上权证的理论价格应为权证行权收益和贴现计算出的权证价格两者较大者。

4. 某股票看涨期权,协定价格20美元,期权费5美元,市场价格22美元,求时间价值 怎么做这道计算题，谢谢！

期权的价格=内在价值+时间价值
内在价值是指现在就执行期权所能获得的收益。题中期权正处于实值状态，如果现在可以行权，那么将得到22-20=2美元的收益，所以，期权的内在价值为2美元。
但是期权费是5美元，也就是说现在这个期权的价格是5美元，按照上边的公式，时间价值为5-2=3美元。
时间价值反映了期权费超出内在价值部分的价值。

5. 二叉树期权定价模型的介绍

Black-Scholes期权定价模型虽然有许多优点， 但是它的推导过程难以为人们所接受。在1979年， 罗斯等人使用一种比较浅显的方法设计出一种期权的定价模型， 称为二项式模型(Binomial Model)或二叉树法(Binomial tree)。 二项期权定价模型由考克斯（J.C.Cox）、罗斯（S.A.Ross）、鲁宾斯坦（M.Rubinstein）和夏普（Sharpe）等人提出的一种期权定价模型，主要用于计算美式期权的价值。其优点在于比较直观简单，不需要太多数学知识就可以加以应用。

6. 计算二叉树模型下的看跌期权价格。设股票价格S＝21，股票价格以q＝0.5的概率向上和向下波动，无风

您好🌹很高兴为您解答😊对于您上面的那个问题:期权价格=（1+r-d）/（u-d）×c/（1+r）+（u-1-r）/（u-d）×c/（1+r）u：上行乘数=1+上升百分比d：下行乘数=1-下降百分比【理解】风险中性原理的应用其中：上行概率=（1+r-d）/（u-d）下行概率=（u-1-r）/（u-d）期权价格=上行概率×Cu/（1+r）+下行概率×Cd/（1+r）以上就是我对于您上面问题理解与结论。您可进行采纳☺希望我的回答能够帮助到您😊感谢您的这次提问😘祝您生活愉快😊【摘要】
计算二叉树模型下的看跌期权价格。设股票价格S＝21，股票价格以q＝0.5的概率向上和向下波动，无风险利率为0.15，1+r＝0.15，u＝1.4，d＝1.1。求看跌期权的价格C。    看跌。。。  有图分析下那就更好了。二叉树【提问】
您好🌹很高兴为您解答😊对于您上面的那个问题:

期权价格=（1+r-d）/（u-d）×c/（1+r）+（u-1-r）/（u-d）×c/（1+r）

u：上行乘数=1+上升百分比

d：下行乘数=1-下降百分比

【理解】风险中性原理的应用

其中：

上行概率=（1+r-d）/（u-d）

下行概率=（u-1-r）/（u-d）

期权价格=上行概率×Cu/（1+r）+下行概率×Cd/（1+r）

以上就是我对于您上面问题理解与结论。您可进行采纳☺希望我的回答能够帮助到您😊感谢您的这次提问😘祝您生活愉快😊【回答】

上面那个不是有看涨期权推导出来的，那对于看跌期权也是使用这个公式吗？【提问】
您好，看涨期权-看跌期权平价定理，计算公式为: C-P=S0-PV(X)，即P=C+PV(X)-S0【回答】