新三板股权激励需要哪些法律程序

1. 新三板股权激励需要哪些法律程序

　　(一)直接通过定向发行方式实施


　　直接通过定向发行方式，意即挂牌企业直接向公司董事、监事、高级管理人员及其他核心员工等不超过35人或上述人员成立的合伙企业直接发行股份，在经过董事会决议通过、股东大会决议通过、股转公司备案、登记结算公司登记等程序后即算完成。


　　严格意义上说，采取定向发行方式实施股权激励仅是一个常规的定向发行过程，方案设计简单、完成时间较短，但在发行价格方面可能具有一定的折扣。


　　(二)参照A股上市公司股权激励相关法规制定具体方案


　　参照A股上市公司股权激励相关法规制定具体方案，意即通过限制性股票、股票期权等方式实施，并设置了相对完整的实施条款，以期达到长期激励的目的。

2. 上市公司何新三板挂牌公司的股权激励方案实施时需要出具什么书

目前的新三板关于股权激励，还没有一个正式的指南或者是规定。现在能依据的都是上市公司的法规，证监会规定的《上市公司股权激励管理办法（试行)》《股权激励有关备忘录1-3号》【摘要】
上市公司何新三板挂牌公司的股权激励方案实施时需要出具什么书【提问】
亲亲~您好，很荣幸为您解答[鲜花]根据您的问题【上市公司何新三板挂牌公司的股权激励方案实施时需要出具什么书】，以下是我以法律角度为您分析的结果：新三板挂牌企业如何实施股权激励【回答】
目前的新三板关于股权激励，还没有一个正式的指南或者是规定。现在能依据的都是上市公司的法规，证监会规定的《上市公司股权激励管理办法（试行)》《股权激励有关备忘录1-3号》【回答】
《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见》，以及国资委颁布的《国有控股上市公司境内实施股权激励试行办法》这几个文件。我们期待股转系统能够尽快出台专门针对新三板企业的股权激励相关指南或者规定。【回答】

3. 新三板股权激励有哪些手段

从今年年初至今，不少新三板公司陆续推出了股权激励方案，与A股市场相比，新三板股权激励仍处于起步阶段。目前，新三板挂牌公司实施股权激励所受限制较少，只要求挂牌公司对股权激励方案进行及时披露，但暂未对公告的内容有明确规范。在新三板公司的股权激励方案中，出现了一些在上市公司股权激励方案中未被允许出现的激励对象及一些较新颖的方式。
　1、员工持股型员工持股是指让激励对象持有一定数量的本公司的股票，这些股票是公司无偿赠与激励对象的、或者是公司补贴激励对象购买的、或者是激励对象自行出资购买的。激励对象在股票升值时可以受益，在股票贬值时受到损失。
通过员工持股方式实行股权激励计划，一般为限制性股票。
1、公司预先设定了公司要达到的业绩目标，当业绩目标达到后则公司将一定数量的本公司股票无偿赠与或低价售与激励对象。
2、授予的股票不能任意抛售，而是受到一定的限制，一是禁售期的限制：在禁售期内激励对象获授的股票不能抛售。禁售期根据激励对象的不同设定不同的期限。如对公司董事、经理的限制规定的禁售期限长于一般激励对象。二是解锁条件和解锁期的限制：当达到既定业绩目标后激励对象的股票可以解锁，即可以上市交易。解锁一般是分期进行的，可以是匀速也可以是变速。
(一)定向增发直接持股方式
(二)定向增发间接持股方式
直接持股给予员工完整的股东权利，但导致股权分散降低决策效率；间接持股制公司可统一管理决策权，可预留股份，还可自由选择公司制平台或有限合伙制平台持股。相比而言，有限合伙制平台的间接持股形式，更适合尚处发展期的新三板挂牌公司。
(三)转让持股方式
      2 股票期权型股票期权指获得股票期权的激励对象，在一定期限后若满足行权条件，可行权以预先确定的价格购买本公司一定数量的股票，也可放弃购买的权利。激励对象一般没有分红权，其收益来自股票未来股价的上涨，收益实现与否取决于未来股价的波动。
      3、复合股权型案例：百华悦邦(831008.OC)
公司2014年10月9日发布《股票期权与限制性股票激励计划》：
1、激励对象：包括董事监事高管、中层管理人员、主要业务(技术)人员和董事会认为对公司有特殊贡献的其他人员共112人。
2、方案内容：本激励计划拟向激励对象授予权益总计200万份，涉及的标的股票种类为公司普通股，约占本激励计划签署时公司股本总额4000万股的5%，其中首次授予权益147.7万份，占目前公司股本总额4000万股的3.69%，预留52.3万份，占目前公司股本总额4000万股的1.31%。本激励计划授予的股票期权的行权价格为15元，限制性股票的授予价格为7.5元。股票期权激励计划的股票来源为公司向激励对象定向发行公司股票。
3、股票期权激励计划：公司拟向激励对象授予100万份股票期权，涉及的标的股票种类为公司普通股，约占本激励计划签署时公司股本总额4000万股的2.5%。其中首次授予73.85万股，占目前公司股本总额4000万股的1.85%；预留26.15万股，占目前公司股本总额的0.65%。在满足行权条件的情况下，每份股票期权拥有在有效期内以行权价格购买1股公司股票的权利。预留部分的股票期权在首次授予后的18个月内授予，应自相应的授权日起满12个月后，激励对象应在未来24个月内分两期行权，每期行权50%。各年度绩效考核目标如下所示：
第一个行权期：2015年归属于公司股东的扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率不低于20%；公司2015年实现营业收入相比于2013年增长不低于20%；公司2015年归属于公司股东的扣除非经常性损益的净利润相比于2013年增长不低于20%；
第二个行权期：2016年归属于公司股东的扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率不低于20%；公司2016年实现营业收入相比于2013年增长不低于40%；公司2016年归属于公司股东的扣除非经常性损益的净利润相比于2013年增长不低于40%；
第三个行权期：2017年归属于公司股东的扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率不低于20%；公司2017年实现营业收入相比于2013年增长不低于60%；公司2017年归属于公司股东的扣除非经常性损益的净利润相比于2013年增长不低于60%。
      4、激励基金型激励基金是基于净利润计提的属实际股权类激励工具。在满足业绩要求时，公司按净利润的特定比例或增量提取激励基金，并分次发放给激励授予对象，要求他们配比自有资金购入本公司股票，股票必须锁定一定期限方可出售。
      5、虚拟股权型虚拟股权是指公司授予激励对象一种虚拟的股票，激励对象可以据此享受一定数量的分红权和股价升值收益，但没有所有权，没有表决权，不能转让和出售，在离开企业时自动失效。虚拟股权享有的收益来源于股东对相应股权收益的让渡。
虚拟股权分为股份增值权和分红权属虚拟股权类激励工具，两者也可结合使用。股份增值权模拟股票期权工具，激励对象获得一定期限后认购公司虚拟股权的选择权。一般以授予时的每股净资产作为虚拟行权价格，激励对象行权时公司直接支付基于每股净资产的增长额作为其行权收入。而分红权的激励对象则以自有资金购买公司虚拟股权，得到股权后可享受分红权，并可持续投入多次购买。目前公司多采用股份增值权+分红权结合方式，进行虚拟股权激励。
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4. 新三板企业实行股权激励应注意哪些问题

和一般企业相同，新三板企业实施股权激励的主要目的是提升公司经营业绩，进而实现更为远大的资本市场目标。但是企业进入新三板后，会受到相关政策法规的监管，导致新三板企业股权激励的设计与实施有别于一般企业。
一、激励价格受监管，低价激励容易构成股份支付
新三板股权激励方案必须遵循《会计准则第11号-股份支付》的有关规定，激励价格监管是核心。若激励价格小于每股净资产或市场公允价值，则会触发股份支付，增加公司管理费用，减少公司净利润。
如果对公司净利润的影响达到一定程度，则会影响公司融资与上市，进而影响公司持续发展，因此统筹规划公司股权激励、融资和上市等资本运作事宜，有序实施，以此规避或减少股份支付，尤为重要。
二、不允许单纯以认购股份为目的而设立的持股平台参与定增
《非上市公众公司监管问答——定向发行（二）》规定：“为保障股权清晰、防范融资风险，单纯以认购股份为目的而设立的公司法人、合伙企业等持股平台，不具有实际经营业务的，不符合投资者适当性管理要求，不得参与非上市公众公司的股份发行。”
三、规范开展激励对象股份回购工作
股权激励方案会明确激励对象约束条件，激励期间内激励对象发生离职、考核未达标等特定情形，挂牌公司将根据股份认购协议回购激励对象所持股份进行注销。
为此，股转系统2017年12月发布了《关于挂牌公司股份回购业务通知》，明确规定了挂牌公司回购股份注销的决策程序、信息披露、回购申请审批、回购账户设立、股份定向划转与注销等要求，作为挂牌企业回购股份注销的操作指导。至于股东回购、回购再激励等业务操作，也必须在新三板现有政策许可的范围内有序开展。
新三板挂牌企业大多是处于成长早期的中小企业，与中小板创业板相似，新三板挂牌公司多集中于信息技术、工业和材料等行业，对科研人才的需求高，但企业成熟度较低，这些企业的特征为：一是具有自主知识产权；二是知识产权已经转化为产品，实现了产业化；三是公司已经形成一定的经营模式和盈利模式；四是公司处于创业前期的快速发展阶段，迫切需要资金以扩大生产规模，也需要引入战略投资者完善公司治理。
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5. 公司准备上新三板，股权激励可以买吗

上新三板不等于主板，新三板的流动性较差，激励股权也需要一定的时间才能兑现。而且将来如果上不了主板你的股权风险较大。
这样的股权是否值得买，要看
你是否非常了解该公司的经营状况和公司产品未来的发展前景？只有经营状况好的公司，而且具有市场发展前景的产品，才会有未来。
你是否充分了解公司的管理团队的活力、能力和诚信？买股权就是买公司的未来，关于公司的未来很大一部分取决于管理团队的综合能力和素质。
这家公司是否是一家具有的诚信公司？只有有诚信的公司才会最大限度地保护股东（投资者）的利益。
在新三板挂牌门槛是很低的，重要的是公司在未来有没有能力转板在A股上市？

基于以上几点，你可以自己综合考虑。

希望能帮到你。

6. 新三板实施股权激励有何必要性

必要性如下：(1)优化股权结构的需要。挂牌企业多为处在成长初期的中小企业，往往 存在“一股独大”的现象，股权结构较为单一。随着企业的发展、壮大，公司 的股权结构也需要得到优化和规范。股权的分散程度，未来也可能成为衡量挂 牌企业是否适合引入竞价交易的标准之一。(2)吸引人才、增强行业竞争力的需要。目前挂牌企业80%以上集中在信 息技术等高科技领域，行业竞争日趋激烈，人才流动频繁，吸引和激励人才成 为高科技企业制胜关键。股权激励是现代企业员工薪酬制度的有力补充，可以 帮助高科技挂牌企业达到留住人才的目的。(3)提高公司的管理效率的需要。股权激励将公司业绩的增长与个人的收 益水平紧密结合，使得拥有公司经营权的公司高管及核心员工通过持有股份增 加参与公司管理的主动性、积极性，促进公司管理效率的提升。

7. 上市公司和新三板挂牌公司在股权激励方案实施时需要出具什么

股权激励是伴随企业创立到上市的一个长时间跨度的事情，其中涉及人员众多、场景众多，而且激励工具不同，产生的数据量也非常巨大，如果企业用Excel处理数据，不仅安全性低，容易造成数据丢失、数据被盗等问题，维护起来人力成本较大且效率较低，一般建议企业用系统来统一管理。

此外，现在许多创业公司业务不仅瞄准国内市场，也放眼海外市场，所以员工会遍布全国乃至全球各地，在进行股权激励时，如果让激励员工都到公司总部进行签字，第一影响其工作，第二浪费公司成本，第三占用员工时间，如果能够有系统让员工全程远程签署，将会更加高效，这也是建议公司使用系统进行数据管理的一大理由。
而在公司选择系统时，首要的考虑因素就是安全，要对系统的安全性提出极高的要求，公司在考量供应商的系统安全性可以采用两种方法，一是技术人员的测试和验收，二是看系统认证报告。例如是否具有SOC1审计报告、ISAE3402报告、ISO27001报告等国际权威的信息安全认证

8. 新三板企业 能否股权激励，有何限制

　　新三板企业能够实施股权激励。

新三板企业股权激励限制基本条件：

　　1.最近一个会计年度财务会计报告未被注册会计师出具否定意见或者无法表示意见的审计报告。
　　2.最近一年内未因重大违法违规行为被中国证监会予以行政处罚。
　　3.上市公司全部有效的股权激励计划所涉及的标的股票总数累计不得超过公司股本总额的10%。
　　4.非经股东大会特别决议批准，任何一名激励对象通过全部有效的股权激励计划获授的本公司股票累计不得超过公司股本总额的1%（股本总额是指股东大会批准最近一次股权激励计划时公司已发行的股本总额）。
　　5.在下列期间内不得向激励对象授予限制性股票（以股票市价为基准确定授予价格的）或股票期权：（1）定期报告公布前30日；（2）重大交易或重大事项决定过程中至该事项公告后2个交易日；（3）其他可能影响股价的重大事件发生之日起至公告后2个交易日。
　　6.激励对象符合要求。
　　7.授权日与可行权日必须为交易日。
　　8中国证监会认定的其他情形。


股权激励的几种方式：
1.限制性股票。
2.股票期权。
3.法律、行政法规允许的其他方式。