什么是分级基金定期折算？

1. 什么是分级基金定期折算？

您好，分级基金的份额定期折算：定期折算每年进行一次，根据基金管理人在《基金合同》、《招募说明书》中约定的规定进行。一般情况下，折算后将A份额期末份额净值超出本金（1元）部分折算为场内对应母基金份额，分配给A份额持有人（相当于给A份额持有人分红）；折算后A份额净值归为1元，母基金净值扣除内含A份额应分红值后向下调整，B份额净值不变。

2. 何谓分级基金不定期折算

分级基金设定不定期折算的原因是当基金净值大幅上涨或大幅下跌后，分级基金B份额（以下简称“B份额”）的杠杆也随之减小或增加。当基础份额（通常称“母基金”）的净值达到1.5元时，B份额的净值杠杆大约为1.5倍。为了避免B份额的杠杆水平因基础份额净值上涨而进一步下降，分级基金的合同条款中通常都明确约定了不定期向上折算的条件。
分级基金不定期折算的原理是对分级基金基础份额、子份额的净值和份额进行再平衡。以鹏华非银行金融分级为例，当触发向上折算时，鹏华非银行B份额的净值要远大于鹏华非银行A份额的净值。再平衡的具体做法是将鹏华非银行A份额和鹏华非银行B份额净值大于1.000元的部分全部折算为基础份额。接下来，通过份额再平衡将基础份额净值调整为1.000元，从而实现基础份额和子份额净值都为1.000元。
可以看出，不定期向上折算不影响子份额的数量，但会增加场内基础份额数量。折算前持有场内和场外基础份额的投资者在不定期向上折算后由于净值调整会增加份额数量。在折算时点前后，所有份额投资者所持有的基金净值都是相等的。
不定期向上折算对A份额的投资者并无实质影响。由于不定期向上折算会将A份额净值大于1.000元的部分折算为基础份额，因此对A份额的影响可以理解为提前对其做了一次定期折算。需要注意的是，类似于定期折算，A份额的投资者在不定期向上折算后会继续持有相同份额数量的A份额和小部分基础份额。由于基础份额的跟踪标的是中证800非银行金融指数，因此该部分基础份额会存在指数波动的市场风险。

3. 分级基金是如何不定期折算的?

1、分级基金b不定期折算不一定会跌，分级基金不定期折算，是根据基金产品合同要求，上涨下跌达到一定幅度触发向上或者向下的份额折算，所以基金有可能会是上涨的。
2、概念简介：
基金份额折算是指在基金资产净值不变的前提下，按照一定比例调整基金份额总额，使得基金单位净值相应降低。份额折算后，基金份额总额与持有人持有的基金份额数额将发生调整，但调整后的持有人持有的基金份额占基金份额总额的比例不发生变化。份额折算对持有人的权益无实质性影响，具体内容详见各基金份额折算有关公告。

4. 分级基金定期折算是什么意思？

分级基金定期折算是什么意思？ 
  
 定期折算指分级A每年进行定期“分红”，但不是现金分红，而是将分级A的约定 收益 折算为母基金份额兑付给投资者。
 
   
  
 向上折算：当分级基金母基金的净值上涨至某个价格，分级基金将进行上折。上折时，对超过净值1的部分将以母基的形式发放给A份额和B份额的持有人。
  
 向下折算：而当B份额的净值下跌到某个价格时，将按照合同约定对分级基金进行向下折算，下折后，B份额的净值重新回归初始净值1，此时B份额持有人的份额将按照一定比例缩减。  　　

5. 分级基金定期折算与不定期折算

        定期折算      分级基金有多种形式，其中，开放式分级基金募集完成后，交易所场内份额(一般称为基础份额或母基金份额)通常将按一定比例分拆为优先份额和进取份额并分别上市交易，优先份额可以优先获得约定预期年化预期收益和本金，剩余净资产归进取份额所有。为了帮助优先份额投资者实现约定的预期年化预期收益，开放式分级基金通常设定了定期折算机制，每年定期将优先份额的约定预期年化预期收益折算为基础份额，投资者可通过赎回基础份额来实现预期年化预期收益。      1、折算基准日      开放式分级基金通常每年进行一次定期折算，根据基金合同的规定，折算基准日通常为每个会计年度的第一个工作日(例如2012年1月4日)或每个运作周年的最后一个工作日。投资者在折算基准日持有的优先份额和基础份额将参与折算，进取份额不参与折算。      2、常见的折算方式有3种      仅对A类折算：将A类基金净值超过1的部分折算为母基金份额      A、B、母基金均折算：三类净值均归1，多出部分折为母基金份额      以上两种方式混合(当B类净值大于1时，三类均折算；否则仅对A类折算)  不定期折算      不定期折算，“不定期”是指当基金净值触犯某个折算条款时，一般情况下是指当基础份额净值高于某个上临界值(一般为2)的时点或者B份额净值低于某个下临界值(一般为的时点。意在使得分级基金净值较高时保持B份额杠杆弹性，B份额净值较低时确保A份额预期年化预期收益。      一般来说，此类分级基金对B类子基金设定一个净值阀值，当B类净值低于这个值时，触发不定期折算。      部分分级基金还对母基金净值设定一个阀值，当母基金净值高于这个值时，触发不定期折算。      不定期折算方式通常都是3类基金均归1，多出部分折为母基金净值。

6. 分级基金A类定期折算到底是怎么回事

1、每到一定时候（定期或不定期），基金公司会把基金的份额按照一定比例调整，使基金的净值等于1或接近1，从而使投资者的份额以相应比例增加或减少，但是每个人持有的比例是不变的，对每个人的持有权益也是没有影响的。
2、分级基金(Structured Fund)又叫“结构型基金”，是指在一个投资组合下，通过对基金收益或净资产的分解，形成两级（或多级）风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。它的主要特点是将基金产品分为两类或多类份额，并分别给予不同的收益分配。分级基金各个子基金的净值与份额占比的乘积之和等于母基金的净值。
3、折算，指折合，换算。见《宋史·食货志下四》“ 崇宁曾定盐价，买钞折算，酌以中价。”

7. 分级基金A类定期折算到底是怎么回事

每到一定时候（定期或不定期），基金公司会把基金的份额按照一定比例调整，
使基金的净值等于1或接近1，从而使投资者的份额以相应比例增加或减少，
但是每个人持有的比例是不变的，对每个人的持有权益也是没有影响的

简单来说，折算是为了恢复分级基金的杠杆，如果没有折算，分级基金的杠杆会越来越大或者越来越小。但是，折算的意义也不仅仅是为了恢复杠杆。在很多情况下，折算也是兑现收益、保护A份额持有人的一种机制。
基金折算可分为定期折算和不定期折算。

定期折算：指在某一个固定的时候进行折算。一般有两种情况：第一是每年的第一个工作日；第二是基金满1个运作周期之后的开放日。在定期折算的时候，不管基金的净值是多少，都会进行折算。
不定期折算：这个是需要有触发条件的。据她理财统计，大部分情况是当母基金的净值达到1.5，或者是B份额的净值跌至0.25。简单来说，涨得太好或者是跌得太惨都会触发分级基金进行不定期折算。但是，只有上市交易的基金才会进行不定期折算，不上市交易的基金只有定期折算

8. 分级基金A类定期折算到底是怎么回事

1、分级基金A类定期折算是每到一定时候（定期或不定期），基金公司会把基金的份额按照一定比例调整，使基金的净值等于1或接近1，从而使投资者的份额以相应比例增加或减少，但是每个人持有的比例是不变的，对每个人的持有权益也是没有影响的。
2、分级基金(Structured Fund)又叫“结构型基金”，是指在一个投资组合下，通过对基金收益或净资产的分解，形成两级（或多级）风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。它的主要特点是将基金产品分为两类或多类份额，并分别给予不同的收益分配。分级基金各个子基金的净值与份额占比的乘积之和等于母基金的净值。例如拆分成两类份额的母基金净值=A类子基净值 X A份额占比% + B类子基净值 X B份额占比%。如果母基金不进行拆分，其本身是一个普通的基金。