关于名为投资，实为借贷的问题

1. 关于名为投资，实为借贷的问题

司法实践中存在大量的名为投资、实为借贷的情形，主要表现为：
第一，虽名为投资，但所有物的所有权发生了转移，不能行使对该物的使用权如管理、经营权，有的甚至连知情权也没有，则无论取得收益否，应视为借贷。
第二，虽名为投资，但投资协议中或实际上并未参与经营或管理，而且对收益有明确的约定，则实为借贷。
第三，虽名为投资，在自己的账目处理上只有所有物所有权的转移，被投资方却没有资本金形成的，则应为借贷。
第四，投资协议中规定了投资收回的期限，而且还有担保的，则应视为借贷。
第五，投资者一般享有对投资项目的收益、表决和知情权等权利，而借贷一般不享有此权利。
总之，对投资项目的实际经营管理权或参与经营管理权的判别是解决真假投资与借贷的关键。司法实践中，要正确理解投资与借贷的涵义，科学甄别真假投资与借贷，依法维护公民个人的合法权益和企业的发展。
一、投资款和借款的区别是什么
投资款与民间借贷虽都是一定经济主体的经济行为，但其在性质、来源、运用及目的等方面又有着本质的区别，具体表现在：
第一，民间借贷是一种债，投资款虽也有协议，但不是债，而仅仅是对自己所有物权利的处分；借贷可担保、可转移，而投资款一般不可担保，但可转让。
第二，民间借贷是一般所有物的所有权发生了转移，而投资款仅是占用权发生了一定的变化，但仍享有不完全的支配权、使用权和处分权。
第三，投资款的目的是获取一定的收益或效益，而民间借贷的目的则可能是多种的，且没有约定利息的民间借贷是无偿的。
第四，投资款所可能获取的效益是未来的、不确定的，而民间借贷如果是有偿的，则应该是确定的。
第五，投资款的来源可以是自有，如自身的收益等，也可以是借贷资金；民间借贷一般是有支配权的财物。
第六，投资款形成的形态有多种，一般为真实资本或金融资本；而民间借贷则为所有物的所有权的转移，对出借者来说是所有物的暂时消灭。
第七，投资款收回的是效益，而投资本身一般是不能收回的（联营除外），抽逃出资在法律上是不允许的，严重的可构成犯罪；民间借贷则是可以而且是应该收回的。投资承担有亏损的风险，而民间借贷则可通过担保、债务转移等来减少风险。
二、民间借贷的认定标准
在司法实践中，自然人之间或自然人与非金融机构之间的借贷被称为民间借贷，民间借贷不仅是一种经济现象，同时又是一种法律现象。对于民间借贷，应从以下几个方面加以把握：
第一，民间借贷是一种民事法律行为。借贷双方通过签订书面借贷协议或达成口头协议形成特定债权债务关系，从而产生相应的权利和义务。
第二，民间借贷是出借人和借款人的合同行为。借贷双方是否形成借贷关系以及借贷数额、借贷标的、借贷期限等取决于借贷双方的书面或口头协议。只要协议内容合法，都是允许的，受法律保护。
第三，民间借贷关系成立的前提是借贷物的实际支付，即要求出借人将货币或其他有价证券交付给借款人。
第四，民间借贷的标的物必须是属于出借人个人所有或拥有支配权的财产。不属于出借人或出借人没有支配权的财产形成的借贷关系无效，不受法律保护。
第五，民间借贷可由借款双方约定，可有偿亦可无偿。约定有偿的，必须在事先的书面或口头协议中约定，出借人才能要求借款人在归还本金时支付利息。

2. 名为借贷实为投资的认定

法律解析：根据本法第163条、本条、第386条和第388条规定，认定此类案件时，应注意以下问题： (1)从审查双方主体之间的真实关系，看 行贿 受贿 的客观基础。正常的 民间借贷 关系没有职务上的内在必然联系，双方主体之间除了情感上的依托关系外并不存在某种依赖关系，一般来讲双方结识时间长、交往多，互相了解、信任，关系融洽，有正当的书面手续。而借贷形式的行贿受贿则围绕着行贿人谋取的利益与受贿人利用职务便利而进行的权钱交易，这样双方主体之间必然存在某种特殊联系，这种联系，以职权为媒介表现为仅仅在工作关系上有一面之交，缺乏借贷关系赖以存在的信任基础，又没有任何借贷手续。这种既无信任基础，又无借贷手续的不正常现象正是行贿受贿的典型表现。因此，只要我们认真审查分析双方主体间的真实关系，仍然可以摸到定性的脉络，找到行贿受贿的客观基础。 (2)从审查借贷关系产生的时间、原因是否自然看与行贿之间的内在联系。借贷关系的成立没有时间上的限制，原因是真实自然的，它的形成完全取决于当事人之间的借贷契机，契机是以真实、合理、可信的事由而产生的，没有时间上的特定性，原因往往表现在一方经济括据需借钱，另一方经济宽裕，有能力出借。而借贷形式的行贿则不同，它具有时间上的限制性和原因上的虚假性。利用借贷关系行贿所产生的时间是以行贿人为实现某种目的为中心，或在其前，或在其后，而行贿方利益的实现也必然要见之于客观，在原因上又往往会出现反常现象，行贿方无钱出借却要四处奔波筹措资金出借，受贿方经济宽裕无需借钱却堂皇之借钱，借来的钱不用于生活急需，而是将借款存人银行或用于高消费又无偿还能力，这就给我们展示了一条明晰的犯罪因果链，使我们在行贿人谋取利益的时间与借贷关系成立的时间比较中，对产生借贷关系事由和原因的分析中，找出行贿受贿之间的内在联系。 在日常生活当中，我们所看到的一些行贿受贿的行为是比较单一的，但也有一些是假借着民间借贷的这种外衣而实行会知识，对于这种情况下要进行完全的认定的话，会显得稍微有点困难，但是不管怎么样，公安机关会对此做出一个完全的调查，进而送交给检察院来进行相关的审查。
法律依据：《 工伤保险条例 》第14条，职工有下列情形之一的，应当认定为工伤： （一）在工作时间和工作场所内，因工作原因受到事故伤害的； （二）工作时间前后在工作场所内，从事与工作有关的预备性或者收尾性工作受到事故伤害的； （三）在工作时间和工作场所内，因履行工作职责受到暴力等意外伤害的； （四）患 职业病 的； （五）因工外出期间，由于工作原因受到伤害或者发生事故下落不明的； （六）在上下班途中，受到非本人主要责任的 交通事故 或者城市轨道交通、客运轮渡、火车事故伤害的； （七）法律、行政 法规 规定应当认定为工伤的其他情形。

3. 名为投资实为借贷的法律依据

法律分析：名为投资实为民间借贷是指以投资入股作为外在表现形式，而实质形成的是民间借贷权利义务关系的民事行为。 因投资入股形成的法律关系与民间借贷法律关系在资金性质、主体权利义务承担、主体地位、资金来源、资金用途等方面存在区别。
法律依据：《中华人民共和国民法典》 第三百八十七条 债权人在借贷、买卖等民事活动中，为保障实现其债权，需要担保的，可以依照本法和其他法律的规定设立担保物权。第三人为债务人向债权人提供担保的，可以要求债务人提供反担保。反担保适用本法和其他法律的规定。

4. 名为投资实为借贷的法律依据

名为投资实为民间借贷是指以投资入股作为外在表现形式，而实质形成的是民间借贷权利义务关系的民事行为。因投资入股形成的法律关系与民间借贷法律关系在资金性质、主体权利义务承担、主体地位、资金来源、资金用途等方面存在区别。
一、借贷法律关系的构成要件
民间借贷法律关系的成立需符合形式要件和实质要件。形式要件即达成合意的外在形式，如借条、借款合同、口头约定以及其他可以表明双方借款合意的形式；实质要件即款项的实际交付。民间借贷案件具有实践性特征，借贷合同的成立，不仅要有当事人的合意，还要有交付钱款的事实。
二、违规参股借贷是指什么
(1)经商办企业的；
(2)拥有非上市公司（企业）股份或者证券的；
(3)违规买卖股票或者进行其他证券投资的；
(4)从事有偿中介活动的；
(5)在国（境）外注册公司或者投资入股的；
(6)违反有关规定在经济组织、社会组织等单位中兼职，或者经批准兼职但获取薪酬、奖金、津贴等额外利益的；
(7)有其他违反有关规定从事营利活动的，利用职权或者职务上的影响通过购买信托产品、基金等方式非正常获利的；
(8)投资入股或变相投资入股矿产、娱乐场所等企业的；
(9)受雇于任何组织、个人的；
(10)利用职权推销指定与本人从事工作或分管领域相关联产品的；
(11)通过民间借贷等金融活动获取大额回报，影响公正执行公务的；
(12)法官兼任律师、仲裁员和公证员的。
三、公司投资款和借款的区别
投资款与民间借贷虽都是一定经济主体的经济行为，但其在性质、来源、运用及目的等方面又有着本质的区别，具体表现在：
第一，民间借贷是一种债，投资款虽也有协议，但不是债，而仅仅是对自己所有物权利的处分；借贷可担保、可转移，而投资款一般不可担保，但可转让。
第二，民间借贷是一般所有物的所有权发生了转移，而投资款仅是占用权发生了一定的变化，但仍享有不完全的支配权、使用权和处分权。
第三，投资款的目的是获取一定的收益或效益，而民间借贷的目的则可能是多种的，且没有约定利息的民间借贷是无偿的。
第四，投资款所可能获取的效益是未来的、不确定的，而民间借贷如果是有偿的，则应该是确定的。
第五，投资款的来源可以是自有，如自身的收益等，也可以是借贷资金；民间借贷一般是有支配权的财物。
第六，投资款形成的形态有多种，一般为真实资本或金融资本；而民间借贷则为所有物的所有权的转移，对出借者来说是所有物的暂时消灭。
第七，投资款收回的是效益，而投资本身一般是不能收回的（联营除外），抽逃出资在法律上是不允许的，严重的可构成犯罪；民间借贷则是可以而且是应该收回的。投资承担有亏损的风险，而民间借贷则可通过担保、债务转移等来减少风险。
【本文关联的相关法律依据】
《中华人民共和国民法典》第三百八十七条债权人在借贷、买卖等民事活动中，为保障实现其债权，需要担保的，可以依照本法和其他法律的规定设立担保物权。第三人为债务人向债权人提供担保的，可以要求债务人提供反担保。反担保适用本法和其他法律的规定。

5. 名为投资实为借贷的法律依据

名为投资实为借贷的法律依据为：民法典合同编整合了已作废的合同法五类合同无效情形，总结为了三条。第一百四十六条：行为人与相对人以虚假的意思表示实施的民事法律行为无效。以虚假的意思表示隐藏的民事法律行为的效力，依照有关法律规定处理。

6. 名为投资实为借贷司法解释

法律分析：名为投资，实为借贷，顾名思义，就是以投资作为外在表现形式（如签订投资协议），实质形成借贷权利义务关系的民事行为。我国并没有相关法规对名为投资，实为借贷进行直接的规制，与之最为接近的就是最高人民法院《关于审理联营合同纠纷案件若干问题的解答》。
法律依据：《最高人民法院关于审理联营合同纠纷案件若干问题的解答》 （二）企业法人、事业法人作为联营一方向联营体投资，但不参加共同经营，也不承担联营的风险责任，不论盈亏均按期收回本息，或者按期收取固定利润的，是明为联营，实为借贷，违反了有关金融法规，应当确认合同无效。除本金可以返还外，对出资方已经取得或者约定取得的利息应予收缴，对另一方则应处以相当于银行利息的罚款。

7. 名为投资实为借贷司法解释

法律分析：一、名为投资，实为借贷，顾名思义，就是以投资作为外在表现形式(如签订投资协议)，实质形成借贷权利义务关系的民事行为。投资关系就是各个投资主体之间的权利义务关系，其主要的特点就是投资主体之间共同出资、共同经营、共担风险、共享收益。集资是指单位或者个人依照法定的程序经有关部门批准，以发行股票、债券、彩票、投资基金证券或者其他债权凭证的方式向社会公众筹集资金，并承诺在一定期限内以货币、实物及其他利益等方式向出资人还本付息给予回报的行为。二、依据借贷的主体不同具体分为以下两种情形：1、属于自然人之间以及自然人与企业之间的借贷合同的，为有效合同。利息部分的裁判为法院尊重双方之间的约定，但是约定利率超过银行同类贷款利率的四倍的，超出部分不予保护；借贷双方对利息的约定不明的，可以根据当事人之间的交易习惯、参照中国人民银行公布的同期同类贷款基准利率确定。2、属于企业之间的借贷合同，为无效合同。本金予以返还，利息部分的裁判为按照双方约定利率或者同期银行贷款利率计算，法院予以收缴。企业间为生产、经营需要订立的民间借贷合同为有效合同。对于利息部分的裁判，同样是将涉案协议中约定的保底收益认定为对利息的约定，约定的利率未超过年利率24%，法院支持；利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效。法律依据：《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》第二十六条 借贷双方约定的利率未超过年利率24%，出借人请求借款人按照约定的利率支付利息的，人民法院应予支持。借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效。借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持。第二十八条 借贷双方对前期借款本息结算后将利息计入后期借款本金并重新出具债权凭证，如果前期利率没有超过年利率24%，重新出具的债权凭证载明的金额可认定为后期借款本金；超过部分的利息不能计入后期借款本金。约定的利率超过年利率24%，当事人主张超过部分的利息不能计入后期借款本金的，人民法院应予支持。按前款计算，借款人在借款期间届满后应当支付的本息之和，不能超过最初借款本金与以最初借款本金为基数，以年利率24%计算的整个借款期间的利息之和。出借人请求借款人支付超过部分的，人民法院不予支持。衍生问题：什么是民间借贷?民间借贷是指公民之间、公民与法人之间、公民与其它组织之间的借贷。民间借贷是除了金融机构贷款以外的发生在公民之间、公民与其他企业及其他组织之间的借贷。现实生活中最常见的民间借贷是发生在公民(自然人)之间的借贷。除此之外，民间借贷还包括公民与法人之间、公民与其他组织之间的借贷。因此，符合下列情形的借贷均属于民间借贷："一对一"民对民：一个公民对一个公民发放贷款;"一对一"民对企：一个公民对一个企业发放贷款;"多对一"民对企：多个公民对一个企业发放贷款。

8. 名为投资实为借贷司法解释

法律分析：
一、名为投资，实为借贷，顾名思义，就是以投资作为外在表现形式(如签订投资协议)，实质形成借贷权利义务关系的民事行为。投资关系就是各个投资主体之间的权利义务关系，其主要的特点就是投资主体之间共同出资、共同经营、共担风险、共享收益。集资是指单位或者个人依照法定的程序经有关部门批准，以发行股票、债券、彩票、投资基金证券或者其他债权凭证的方式向社会公众筹集资金，并承诺在一定期限内以货币、实物及其他利益等方式向出资人还本付息给予回报的行为。
二、依据借贷的主体不同具体分为以下两种情形：
1、属于自然人之间以及自然人与企业之间的借贷合同的，为有效合同。利息部分的裁判为法院尊重双方之间的约定，但是约定利率超过银行同类贷款利率的四倍的，超出部分不予保护；借贷双方对利息的约定不明的，可以根据当事人之间的交易习惯、参照中国人民银行公布的同期同类贷款基准利率确定。
2、属于企业之间的借贷合同，为无效合同。本金予以返还，利息部分的裁判为按照双方约定利率或者同期银行贷款利率计算，法院予以收缴。企业间为生产、经营需要订立的民间借贷合同为有效合同。对于利息部分的裁判，同样是将涉案协议中约定的保底收益认定为对利息的约定，约定的利率未超过年利率24%，法院支持；利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效。

法律依据：
《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》
第二十六条 借贷双方约定的利率未超过年利率24%，出借人请求借款人按照约定的利率支付利息的，人民法院应予支持。借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效。借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持。
第二十八条 借贷双方对前期借款本息结算后将利息计入后期借款本金并重新出具债权凭证，如果前期利率没有超过年利率24%，重新出具的债权凭证载明的金额可认定为后期借款本金；超过部分的利息不能计入后期借款本金。约定的利率超过年利率24%，当事人主张超过部分的利息不能计入后期借款本金的，人民法院应予支持。按前款计算，借款人在借款期间届满后应当支付的本息之和，不能超过最初借款本金与以最初借款本金为基数，以年利率24%计算的整个借款期间的利息之和。出借人请求借款人支付超过部分的，人民法院不予支持。

衍生问题：
什么是民间借贷?
民间借贷是指公民之间、公民与法人之间、公民与其它组织之间的借贷。民间借贷是除了金融机构贷款以外的发生在公民之间、公民与其他企业及其他组织之间的借贷。现实生活中最常见的民间借贷是发生在公民(自然人)之间的借贷。除此之外，民间借贷还包括公民与法人之间、公民与其他组织之间的借贷。因此，符合下列情形的借贷均属于民间借贷："一对一"民对民：一个公民对一个公民发放贷款;"一对一"民对企：一个公民对一个企业发放贷款;"多对一"民对企：多个公民对一个企业发放贷款。