基金定投的频率多少才科学

1. 基金定投的频率多少才科学

来源：富国基金沈绍伟Beta理财经理家园
基金定投是一种适合老百姓的“懒人投资”理财方式，尤其是经历了5000点和熔断的洗礼之后，不少投资者都感慨，股市一地鸡毛，唯有基金定投赚钱，事实也是如此！
一、2015年5178点开始定投，至今仍盈利10%左右
不妨，我们直接拿个实例验证一下，投资者于2015年6月12日（星期五），上证指数达到这轮牛市最高点5178点开始按周做基金定投，每周500元投资富国中证500指数基金（），截止2017年3月31日，上证指数跌至3200点左右，指数亏损了40%左右，而基金定投却赚了7.84%，接近10%左右！
所以，我们可以看出，基金定投的优势是非常明显的，可是，虽说如此，很多投资者做基金定投却很难坚持下来，究竟是什么原因呢？
二、基金定投优势明显，可是为什么客户无法坚持？
5000点开始基金定投，指数跌倒3000点，定投依旧赚钱，可是为什么客户却无法坚持下来呢？
笔者在基金行业从业10年，和很多理财经理和基金投资者沟通交流后，发现，投资者定投无法坚持下来主要是如下两点原因：
1、基金定投要长期投资，请问长期究竟是多长？
很多客户都会问这样的问题，甚至，很多理财经理在推荐基金定投的时候，自己心里面都是打退堂鼓的，根据以往定投的宣传材料，基金定投至少要坚持5-10年，越长越好，20-30年更好，如果年轻人开始投资，最好坚持到退休，那就是40-50年左右了！
很多客户会问，长期投资究竟是多长呢？
很多客户包括我们自己，其实是没有耐心和不喜欢不确定性的！
在很多客户以前没有做过基金定投的情况下，一下子就让客户投资5-10年左右，甚至20-30年，很多客户会望而却步，而且会感觉，基金定投就是一个无底洞！
2、定投扣款就像房贷一样，究竟何时才是尽头呀？
很多基金定投客户都是工薪阶层，刚开始都是抱着试试看的心态来做定投，其实基金定投第一批的客户基本都是银行理财经理自身，每个月或每周定期扣款，虽然金额不大，但对很多工薪阶层的投资者而言，总是一笔支出，而且不知道什么时候才能有回报？
很多客户都和笔者抱怨，基金定投扣款就和房贷一样，感觉像欠了银行钱，每个月都扣，房贷还好，最长就30年，而基金定投扣款却是没有具体期限的，还有房贷虽然扣了，但房价是涨的，我们心里还舒服一些，可是这个基金定投，钱是扣了，往往还是亏的！你叫我们怎么坚持下来？
基金定投业务是在2005年1月份，由中国工商银行借鉴台湾地区的投资经验联合多家基金公司在国内首先推出的，至今大概就十年左右的时间，虽然理论上而言，长期投资没有错，可是在实际操作中却很难实现！
那么，我们如何能让客户坚持下来呢？
基金定投长期投资究竟是多长呢？
今天，笔者和大家沟通交流一种基金定投方法，就是传说中的“永续基金定投”，这是基金定投的自循环理论。你会发现，其实基金定投真正投入并不用坚持那么久，投资者只需要启动第一轮的基金定投后，基金定投会进入“自循环”状态，从而达到“永续基金定投”的投资模式！
三、什么是传说中的“永续基金定投”？
笔者在基金行业从业十年，一直在研究和实践基金定投理论，经过投资实践发现，其实，投资者只要启动第一轮的基金定投，在合适的盈利点赎回，然后继续投入，便可以实现基金定投的自循环，便能达到传说中的“永续基金定投”！
在此，笔者给“永续基金定投”的定义为：投资者不用再新增资金投入，而由基金定投赚到的钱作为定投本金继续投入，周而复始，从而实现了基金定投的自循环，这便是“永续基金定投”！
定义有点拗口，用一个案例和图示具体说明一下。
比如经过2009年的小牛市之后，从上一轮熊市的起点2010年开始按周定投富国天惠基金（），每周500元，而后在2015年4月初，上证指数在4000点左右，定投盈利达到100%的时候，赎回其中50%，赎回的50%继续作为本金投入，那么，其实从2015年4月开始，笔者就不用再投入新的定投资金，只需要等待下一轮的牛市收获即可。
其实，大家能看得出来，笔者真正坚持基金定投的时间只有5年左右而已，而后基本就是实现了“定投的自循环”，而后周而复始，便达到了传说中的“永续基金定投”！
为什么“永续基金定投”是可以实现的呢？
因为，这种投资方式是基于股票市场牛熊市的转换，其简单的投资逻辑就是：
在牛市中赎回基金定投，然后赎回的金额作为基金定投的本金，等待下一轮的牛市，牛熊市周而复始的循环，基金定投也按照牛熊市转换的逻辑，周而复始自动循环。
其实，这也可以解决很多基金定投客户一直抱怨的一个问题，基金定投为什么不让我们赎回，有时候客户会发现，基金定投坚持越久，收益却越差！
四、我们如何才能实现“永续基金定投”呢？
很多小伙伴看了都很兴奋，原来基金定投其实并不用坚持那么久呀？
只要坚持投入几年时间，启动第一轮的投资之后，用赚到钱继续投入熬过熊市，又能迎接下一轮牛市的收获，那么我们如何才能够实现永续定投呢？
1、第一步：你需要至少坚持5-6年的第一轮定投周期
首先，你需要至少坚持第一个完整的定投周期，中国资本市场牛熊市的转换大概在5-7年左右，我们取个中值大概6年，也就是比如你运气很差，正好从上一轮牛市的最高点开始定投，比如2015年6月12日，那你就需要做好心理准备，要准备要至少投资5-6年左右。
5-6年，其实也才是长期定投真正需要坚持投入的时间，而不是以往宣传的二三十年！
2、第二步：牛市止盈赎回，盈利作为定投本金继续投入
当你等待到牛市的时候，基金定投有了收益，很多朋友都会有这样的疑问，究竟基金定投收益达到多高的时候，我们需要赎回呢？
其实，这个问题是没有标准答案的，每个投资者的投资期望是不一样的，自然盈利点是不一样，而如果从要实现“永续基金定投”，按照如下比率赎回是最好：
基金定投收益达到100%，赎回50%！
暨当你的基金定投收益达到100%的时候，比如你坚持了5年，每年投入1万元，正好投入本金5万，盈利达到了100%，赎回50%，拿回本金，把盈利继续放在基金里面，而后用赎回的本金作为下一轮投资的本金继续投入，那么基本就可以实现永续定投了！
3、第三步：继续坚持投入，永续基金定投开始了
最后一步其实基本就不用投资者操心了，当你的基金定投盈利达到100%的时候，投资者已经达到了“永续定投”的触发条件，把赎回的50%继续当成本金投入，等待下一轮的牛市到来，再按照这样“盈利100%，赎回50%”的逻辑继续收割投入即可！
这个时候，很多朋友会问，我坚持了第一个定投周期了触发了“永续基金定投”了，我还有钱继续投入怎么办？
那其实很简单，就开始回到第一步，从第二个“永续基金定投”开始做起即可！
亲爱的朋友们，其实，定投真的不用像原来宣传的需要坚持投资20-30年，最多只要坚持5-6年的时间，然后按照“盈利100%，赎回50%”纪律的操作，你将能达到传说的“永续基金定投”了！

2. 基金定投的频率多少才科学？

关于基金定投，大家最关心的一个问题是：当我赚到多少时，开始撤出。
也就是：何时止盈。
一般我们这样止盈就行了：
1、达到了目标收益**%后，就卖掉，开心的花钱去；
2、指数达到一个相对高位的时候止盈。
比如大盘在2000点以下，可以加倍的买，达到4000点以上，可以减少定投或者开始逐步地卖出。
这两种方法简单好掌握，而且肯定有的赚，但坏处是收益一般，无法最大化。
想要定投收益最大化，做好这三点就行：低估的时候多买，高估的时候少买，以及在高点时果断地止盈。
这不废话吗？
难点在于，如何判断什么时候低估、高估，以及哪里是高点呢？
这是道难解的题......
宝妹有一点小建议：
一.
先解释下啥叫均线，大家经常听到一个术语——240日均线、60日均线、5日均线啥的。
神马意思呢？
其实很好理解，拿上证指数240日均线举个例——
把上证指数过去240天里，每天的收盘价加起来，计算出一个平均值，每天的平均值形成了一条曲线，就是240日均线。
在所有的均线中，240日均线是最有代表性的。如果指数比240日均线高，说明市场情绪转热了，我们可以根据热度，逐步减少定投的金额，直至卖出止盈；
如果指数比均线低，说明市场变冷了，在这时我们可以逐步增加定投的额度，多买一点。
这操作是反人性的，逆流而动，但效果也是显著的。就像巴菲特所说——别人贪婪时我恐惧、别人恐惧时我贪婪。
虽然仍然略显粗糙，但比追涨杀跌的思路，高明不少。
二.
原理简单说完了，那我们怎么实践呢？
具体来说，就是用均线和指数算出一个比率来，用这个比率高低，对应着买与卖的时机和金额。
有不少基金公司都有自己的均线策略。比如蚂蚁聚宝的慧定投，条件还要稍稍复杂些。
还有一个定投回测工具——智投星，它的好处是，你只要把几个条件填好就行了，它会自动帮你算买卖的时机与金额。
以下是宝妹经过多次调教，设定好的条件：
这里选择的是上证指数240日均线，如果你买的是创业板基金，可以选创业板指数。
简单点说，就是在指数低于均线时买买买，指数高于均线10%时停止买入，高于均线40%立刻全部卖出。
看结果看，调教的很不错。
举个例子，随便找了个成立15年的基金，从它成立时开始定投，回测了一下。
红色柱子代表买入，蓝色的代表卖出，中间空白的那些，代表没买也没卖，在观望中。
可以看到，两次卖出时间，都是在大牛市终点附近，一次是2007年5月9日，离终点差半年，一次是2016年6月10日，比顶点仅仅早了两天。
可以说是精准逃顶了。
而在卖出前后的炮灰时间，也没有让我急着冲进去，而是按兵不动，当市场情绪稳定，指数和均线差别不大时，定投计划才重新启动。
这就节约了大量的成本。
三.
为了检验方法是否真的好用，宝妹又随便挑了些基金测试，成立15年的随机选一支、14年的选一支、13年的一支....一共15只。
至于它们的成绩好坏、主动型还是指数型？我都没管，闭眼睛乱选的。
那结果是否也一样理想呢？
做成表格了，有兴趣的可以放大了看看，个人觉得很不错。
15支基金，基本都是在最高点附近止盈的，有一支甚至是在2015年6月12日的最高点提示的卖出。
宝妹看了一下，1997年、2007年、2015年这三次大牛市，指数都是比均线高出大概30-40%，所以我的策略才能够在高点精准的逃顶。但样本量小，不保证一定有用，也不保证未来一定奏效。
但是逻辑没问题，就不怕出现大的错误。
由于不用每个月定投，资金的利用率也高了很多，我们可以在韭菜们情绪失控的时候，拿着这些钱去做些小确幸的快乐事。想想也是很美哒。

3. 股票基金定投频率多长时间合适？

　　无论定投5年还是10年，选择扣款周期更短的方式（周投），最终的投资总回报均未显现出明显优势；并且，随着投资周期延长，不同扣款周期下的投资总回报逐渐接近，也没有显著差别。

　　在长期定投中，投资频率的长短与实际投资效果相关性不大，投资者不用纠结于是月投还是周投。相反，如果投资周期缩短，可能导致操作频繁，从而耗费更多的时间和精力。
　　着眼于现在和未来，市场处于慢牛可期的状态，在此背景下我们就选择按月定投的频率即可。

　　在熊市阶段，提高投资频率，效果更好。

　　对定投效果产生决定性影响的，归根到底还是是基金本身的业绩，定投的周期，乃至扣款是周几还是每月的几号，不过是锦上添花的小技巧而已。

4. 基金定投多久合适，定投时间是否越长越好

定投基金一般定投多久

5. 基金定投多久合适，定投时间是否越长越好

定投基金一般定投多久

6. 基金定投设置多久合适？定投有什么学问呢？

基金投资相比于股票投资的风险要更低，基金类别有很多分别货币基金，债券基金，指数基金，混合基金，股票型基金，基金定投不适合所有类别，最好选择指数型，股票型基金定投。

定投的好处就是为分散风险，平摊成本，举例：超市卖的西瓜，在行情好的时候会卖得便宜些，在行情不好的时候就会卖得贵些，西瓜一年四季都有的水果，不同时间买入，那么你买西瓜的成本也就下来了。
基金定投是基金投资中相对为安全的投资方式，很多基金代销平台都提供智能定投服务，你可以设置每天或者每周，以及每月。
那么基金定投应该选择每周定投还是每月定投？
不同定投周期的区别
假设一个人每年定投一次，另外一个人每天定投一次，都是选择了三年期，第一个人选择在一月定投，那么这五年的五天时间中对他投资的收益来说是至关重要的。
如果这五年都是高开低走，那么投资者就会亏，甚至五年定投都是有亏损的可能性，倘若五年中每年都是一月回到最低点，那么他投资的效果是最好的。
相反最高频度定投，一天一投会是怎样呢？每天波动都会有高和低的，但是所有的低点都不会错过，而且吃到的低点越多成本就会越低。
最好的定投时间是周投，因为每天投资相对来说是比较频繁，每个人的精力有限，而周投是更符合市场的走势。
有人觉得基金定投肯定是赚钱的，其实并不是的，如果总是在最高点开始定投赎回在最低点那么亏损是很严重的。

如果定投在股市熊市的时候也是很考验人性的，因为中国股市是熊长牛短，这意味着定投的大部分时间都是在亏损，而且在亏损越来越大的时候，你不但不能止损而且还是要贯彻定投，然后在相对高点卖出。
基金定投盈利多少卖出？
这个得要根据每个人选择不同，以及制定个人交易系统，有的人说我要翻倍再赎回，有的人就觉得我不赚太多，盈利本金的30%就赎回，这些都是要定投前就要想明白的，不同的行情效果不同，的需要选择自己可以接受的方法。

综上：科学的进行基金定投，不要对定投基金收益率抱有太高的希望，也不可能你买入没多久基金就会暴涨翻倍，定投基金往往是需要时间和耐心，能够控制个人情绪，科学的定投才会在基金投资中获得收益的。
温馨提醒：投资最好是利用手中的闲钱，千万不要加杠杆投资，因为手中的闲钱亏了后不会直接影响你的个人生活，而杠杆投资亏损后你会控制不住个人心态导致越亏越多甚至严重亏损。

7. 基金定投周期设定多久适合？

一次定投的期限设置在3-6年之间是最好的。定投并非是一个短期投资的过程，基金是适合长期持有，定投时间太短亏损概率高。但是基金定投并非时间越久越好，A股是周期轮动的，定投时间太长资金量累积很大时，市场的波动会导致收益的巨幅波动。
通常情况下，基金定投最好是能经历一个牛熊周期，3-6年这样能最大限度的分摊成本，同时保证获利的最大化。因为从平均年化收益率数据来看，随着定投时间再增加，收益率并不是逐年增高的，反而有下降的趋势，所以设置好基金定投的周期是非常重要的。

基金定投注意事项
首先要合理分析自己每个月的收入和支出情况，算出能节省下来的近几个月不需要用的资金，再用这部分资金进行基金定投，做到轻松理财，不要盲目的堵上所有家当，不要盲目跟风。
一般而言，波动起伏较大的基金是更加适合基金定投的，因为相同的资金能在低位时申购更多的基金份额，一旦基金反弹的话效果将更加明显。
定投是属于长期型产品，长期投资是同一个时期定额积累财富的一个重要点，因此在选择基金时，建议更多关注过往业绩表现稳健的股票型基金。

8. 基金定投周期设定多久适合？

一次定投的期限设置在3-6年之间是最好的。定投并非是一个短期投资的过程，基金是适合长期持有，定投时间太短亏损概率高。但是基金定投并非时间越久越好，A股是周期轮动的，定投时间太长资金量累积很大时，市场的波动会导致收益的巨幅波动。
通常情况下，基金定投最好是能经历一个牛熊周期，3-6年这样能最大限度的分摊成本，同时保证获利的最大化。因为从平均年化收益率数据来看，随着定投时间再增加，收益率并不是逐年增高的，反而有下降的趋势，所以设置好基金定投的周期是非常重要的。

基金定投注意事项
首先要合理分析自己每个月的收入和支出情况，算出能节省下来的近几个月不需要用的资金，再用这部分资金进行基金定投，做到轻松理财，不要盲目的堵上所有家当，不要盲目跟风。
一般而言，波动起伏较大的基金是更加适合基金定投的，因为相同的资金能在低位时申购更多的基金份额，一旦基金反弹的话效果将更加明显。
定投是属于长期型产品，长期投资是同一个时期定额积累财富的一个重要点，因此在选择基金时，建议更多关注过往业绩表现稳健的股票型基金。