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2024-05-05 13:47

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2. 指数基金入门

        1、指数型基金是什么?      基金按照投资对象的差异可以分为股票基金、债券基金、货币市场基金、指数基金、混合基金等。指数型基金(Index Fund)顾名思义就是以指数成分股为投资对象的基金,投资者可以通过购买一部分或全部的某指数所包含的股票,来构建指数基金的投资组合,这样做的目的就是让这个组合的变动趋势是与指数是一致的,这样做的最后结果是为了取得与指数相同的预期年化预期收益率。指数型基金是指基金的操作按所选定指数(例如美国标准普尔500指数(Standard&Poor's 500 index),日本日经225指数,台湾加权股价指数等)的成份股在指数所占的比重,选择同样的资产配置模式投资,以获取和大盘同步的获利。  2、指数型基金的特点      指数型基金在市场上很受到欢迎,为什么会这么受到投资者的喜爱?那么对于指数型基金到底有哪些特点呢?      第一:费用低廉      这是指数基金最突出的优势。对于指数型基金来说,指数型基金的费用主要包括管理费用、交易成本和销售费用三个方面。这三个费用是一般基金都会有的费用,由于指数基金采取持有策略,不用经常换股,这些费用远远低于积极管理的基金,所以这个费用相比较来说还是比较低的。短期可能比较少,但是在长期内会产生一个很大的预期年化预期收益影响。      第二:分散和防范风险      一方面,由于指数基金广泛地分散投资,任何单个股票的波动都不会对指数基金的整体表现构成影响,从而分散风险。对于一般的基金来说,这个优势是一般的基金不存在的。而且由于在一定程度上,指数基金的风险是可以预测的,这个也是很重要的。      第三:延迟纳税      由于指数基金采取了一种购买并持有的策略,所持有股票的换手率很低,只有当一个股票从指数中剔除的时候,或者投资者要求赎回投资的时候,指数基金才会出售持有的股票,实现部分资本利得,这样的话可以有复利效应,给投资者带来很多的好处,特别是在长时间范围内,这种效果会更加明显。      第四:监控较少      由于运作指数基金不用进行主动的投资决策,所以基金管理人基本上不需要对基金的表现进行监控。指数基金管理人的主要任务是监控对应指数的变化,以保证指数基金的组合构成与之相适应。这样的话会比较自由。      以上就是关于指数型基金的特点分析,相对比较来说,指数型基金的优势还是很明显的。  指数基金的分类      对于现在市场上的指数型基金,按照不同的费雷会有不同的类型,到底是如何分类的呢?      第一:按复制方式      (1)完全复制型指数基金:力求按照基准指数的成分和权重进行配置,以最大限度地减小跟踪误差为目标。这类指数基金为完全复制型指数基金。      (2)增强型指数基金:在将大部分资产按照基准指数权重配置的基础上,当然还有一部分是用作投资的。这个目标主要是在跟紧准指数型的同时获得高于基准指数的预期年化预期收益。      第二:按交易机制划      (1)封闭式指数基金:可以在二级市场交易,但是这个一个缺点就是不能申购和赎回。      (2) 开放式指数基金:它不能在二级市场交易,但可以向基金公司申购和赎回。这样的成为开放式指数基金。      (3) 指数型ETF:可以在二级市场交易,也可以申购、赎回,但申购、赎回必须采用组合证券的形式。这点是必须切记的。      (4)指数型LOF:既可以在二级市场交易,也可以申购、赎回。这个跟封闭式指数基金来说就比较方便。  指数基金的优势和劣势      对于市场上很受欢迎的指数型基金,很多投资人还是不怎么明白指数型基金的具体优势是什么?跟其他基金相比又有什么缺点呢?      指数基金优点:      1、受人为因素影响很小,这儿还是很不错的。      2、费率低。一般股票型基金申购和赎回费率是1-1.5%,而指数基金是0.5-1.2%。这个费用的优点是很明显的。      3、被动跟踪指数个人理财计算器,非常直观。也适合短期波段操作。 非常灵活,既可以短期波段操作。      4、长期投资风险小、回报优。风险小是很多投资者选择基金的重要原因。      指数基金缺点:      1、波动太大。对于短线操作来说,风险很大。 这个还是需要认真考虑的。      2、领涨但不抗跌。在任何市场下,指数基金都是高仓位的,无法通过基金经理的操作来规避股市的风险。不能及时规避风险。      3、基金赎回的风险。如果想提前退出,要在低位卖出,容易亏损。 容易亏损风险还是挺大的。      4、基金定投并非所有情况都适用,效果差异很大。这个就需要投资者认真选择指数型基金,作出最好的选择。

3. 入门篇什么是指数基金?


入门篇什么是指数基金?

4. 指数基金投资入门,怎么选择指数基金

指数基金对于上班族来说,是操作比较简单,风险比较低的一种投资方式。就算是最简单的定投,长期看收益也很好,因为指数长期看,一直是在走高的(企业盈利一直在变好,可能是长期通胀,也可能是真的盈利变好,反正指数长期看是持续走高的)。而且指数基金,不用担心基金经理水平不稳定,也不用担心会退市什么的,只要股市不关门,它就可以一直在那儿。
最简单的买了就一直持有的方法,不是很好。比如在07年股市最高点,都那么高了也不卖,不合理;随后狂跌,不停地跌也不停买,也不合理。 更好的是找一种方法,可以在高点的时候卖,低点的时候买。这样才能收益最大化。
怎么做到在低点买,高点卖呢?
使用PE来指导投资,PE高,就卖;PE低,就买。而且,PE越高,卖的越多;PE越低,买的越多。
具体点,使用近10年PE的平均值作为基准(假设值为B),最高PE值作为最高值A,最低PE作为最低值C,将[A,B]划分为4个区间,在这4个区间内,分别买入1份,2份,4份,8份;将[B, C]划分为4个区间,在这4个区间内,卖1份,2份,4份,8份。

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书名:指数基金投资从入门到精通作者名:老罗豆瓣评分:7.8出版社:电子工业出版社出版年份:2018-7-1页数:334内容介绍:第一部分介绍指数基金的魅力和投资理念,包括为什么要做指数基金投资及海外指数投资的发展。第二部分对指数体系进行介绍,包括指数的体系、指数的计算方法、指数的类型等。第三部分介绍指数基金的入门知识,指数基金的三种类型、基金份额ABC以及smart beta 指数。第四部分分级指数基金,什么是分级基金,分级基金折算机制、以及相关投资策略及套利策略。作者介绍:老罗,广发基金公司指数投资部负责人兼基金经理、雪球大 V(ID:老罗话指数投资),江湖人称老罗,多年来专注指数及量化投资领域。曾多次在包含证券三大报在内的财经媒体发表指数投资相关的文章,并长期担任沪深交易所 “指数基金及 ETF 特约讲师”。    

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8. 指数基金投资入门,怎么选择指数基金

买指数基金,和买其它基金是一样的,只要选择一支指数基金就可以了。
一般指数基金的名称都带有50、100、180、300、500等,这些基金多名称上看就可以知道是指数基金,另外,你再看一下该基金的基本概况就一目了然了。
指数基金适合定投,因为波动大,可有效摊低成本。
定投基金最好选择有后端收费的基金,这样每月买入时就没有手续费,但持有时间要达到基金公司所规定的时间(3-10年不等)后再赎回,也没有手续费,长期下来可以省去一笔不少的手续费。
定投基金适合选择股票型、指数型基金,因为它们波动大,可有效摊低成本。
但要坚持长期持有,如果你某个月没有钱定投,那么还可以停投一到两个月,不影响定投,但如果连续停投三个月,定投就自动停止。另外,最好把现金分红更改为红利再投资,这样,若基金公司分红,所分的现金,基金公司会再买入该基金,买入的这部分基金,也没有手续费,省了费用,还可产生复利效益。
南方500、大成300、交银稳健、兴业趋势、德盛优势、广发基金公司的大部分基金、华安基金公司的大部分基金等都有后端。